一个操盘手追踪长庄股的足迹
买到大牛股是每位投资者梦寐以求的事，而毫无疑问，大牛股都是有实力机构介入的。怎样才能知道哪只股票有实力机构驻守呢？
“深市Ａ股股东持股分布统计”就是这样一份具有极高参考价值的资料。无论是中长线投资者还是短线炒家，均可从中挖掘出富有实战意义的信息，笔者在此简单介绍一些心得，希望能够起到抛砖引玉的作用。
股价的升跌与股票的筹码集中度息息相关。一般而言，所谓的庄家吸筹就是筹码从分散趋向集中的过程，就意味着股价的上涨；
庄家派发则是筹码从集中转向分散，股价就会趋于下跌。而筹码的高度集中就是所谓的“控盘”。以往 投资者只能从股价走势图及成交量的变化去推测股价走势到底处于吸筹、拉升、洗盘或出货中的哪个阶段，准确度较低，往往作出相反的判断。
而上市公司持股分布情况较准确地反映了某一时段各只股票的筹码集中程度，对投资者的市场操作具有很高的参考价值。
例如，近期最引人瞩目的亿安科技（０００８），去年底持有其１０万股以上的股东仅１３１家，但持股总数占总流通股比例高达８２％，筹码集中度如此之高足以证明当时庄家并未出货。
利用此表进行分析应注意以下几点：
一、兼顾筹码集中度和股东数。例如亿安科技的筹码集中度比湘火炬略低，但持股５万股以上的股东数却只有湘火炬的１／４，其控盘程度就远高于湘火炬。
二、注意是否基金等战略投资者的持仓导致筹码的集中，以区分究竟是庄股还是高成长股。例如风华高科，裕阳、裕隆和汉盛３家基金的持仓就达到了２３００多万股，占流通盘的４１％，而表中１０万股以上的股东持股率才５１％，说明并没有其他主力大举介入，同时其持股１万股以下的股东多达１８０００人，持股率合计超过２３％。说明该股长期走牛是在基金长期锁定筹码的引导下，众多中小散户“众人拾柴火焰高”的结果。
这种战略投资者主导的个股，最适合长期投资，投资者一旦介入，只要视战略投资者的动向作出反应。类似的个股还有环保股份、东方电子等等。
三、注意股价的高低。一般而言，筹码集中度高的个股股价较高，高度控盘的个股，庄家只要以极低廉的费用就可以大幅拉高股价。
假设亿安科技主力持股占流通盘的９０％，从去年底的４２．２９元拉至昨日的８０．３７元，股价几乎翻番，流通市值增加１３亿元，但成交仅６亿多元，手续费税费总共才９００多万元（券商还可能给予较高比例的手续费返还），这就是说，这一段拉升过程中，庄家每股持股成本仅增加０．２８元。因此，要避免参与股价已高高在上的个股，最好选择２０元以下，筹码集中度较高的个股。
四、要结合１月份以来的股价走势分析。例如中国服装，去年底的筹码集中度很低，持股５０００股以下的股东持股率高达５４％，但新年伊始，却连续放量拉高，筹码集中度也可能大大提高了。
三、某只个股经过连续下跌，出现了经常性的护盘动作，在其买一、买二、买三档常见大手笔买单挂出，这是绝对的护盘动作，但这不意味着该股后市止跌了。因为在市场中，股价护是护不住的，“最好的防守是进攻”，主力护盘，证明其实力欠缺，否则可以推升股价。此时，该股股价往往还有下降空间。但投资者可留意该股，因为该股“套住了庄”，一旦市场转强，这种股票往往一鸣惊人。
投资时需要借鉴的炒股心得
1、要保持好的心态
在股市中操作，不管是赚钱的投资者，还是亏钱的投资者，心态受股市涨跌的影响较大。在与客户的交流中，常会发现客户的心态在股价的涨跌中，变得较为浮燥，很难客观地对待市场， 不少投资者一进入股市，就报一种赚大钱获暴利的心态，而是冲着暴利而来，哪些股票涨得快，就买哪些股票，容易追涨杀跌，割掉手中股票买其他涨得快得股票。这种心态一入市就显得比较浮燥，单边牛市中，这类投资者会尝到一点甜头，但一到大盘震荡或出现近几日的行情，很容易从中亏钱或亏大钱。大家看看2000年高位买科技股一批客户，大多冲着科技股涨的快的特点而去高位参与，权证涨的快的特点近期也吸引一大批散户参与，没有价值的宝钢权证今天放量大幅拉升也说明这一点，未来随着权证到期，会使不少报着获暴利的投资者损失惨重。所以我们投资者要保持良好的心态，要有一颗 平常心，要放弃获暴利的心态，避免被市场的大幅拉升诱惑，最好是从价值投资的角度出发，稳健投资。
2、避免冲动型操作
在和客户的交流中，发现不少投资者操作的随意性很大，看看盘面哪只股票放量拉升，一冲动就买进了。从关注这只股票到买进这只股票，有时只有几分钟时间或更短时间。操作上没有严格地操作计划，也没有明确是做中线还是做短线，出现上涨，可能涨一点就短线出局了，出现套牢可能就中线持有了。这些和成功投资者的操作习性正好相反，成功的投资者赚钱的时候一路顺势持有，让盈利进一步扩大。一旦买进的股票走势不利，及时止损出局。所以我们散户投资者应避免冲动型操作，要理性分析，制定好操作计划后再按照计划进行操作。
就目前行情来说，成功的投资者买进股票或持有股票时，每天心理都有一个止损点，昨日出现大阴线，成功的投资者，看到股价一跌倒设定的止损点就及时出局了。而不够成熟的投资者，心理根本没有止损的概念，手中的股票一旦遇到单边市的快跌，就不知该怎么操作，大盘跌20点时可能还不太在意，大盘跌40点，希望大盘反弹或反抽一下再走，大盘跌倒84点，可能还在持有。
3、按照自己的原则操作不要摇摆不定
在大盘上涨的过程中，我们发现：做短线的投资者，获取的收益，还不如持有一只自己看好的股票赚的多。这时就会出现一些短线投资者不满意做短线，开始做中线。以前买进的股票短线持股一般都在一周以内，稍有回调就出局。现在开始做中线，面对回调置之不理，准备一路持有。结果大盘往往会在高位形成头部，出现类似昨天的大阴线，准备一路持有的股票跟随大盘大幅下跌。要是保持做短线，可能还亏不了这么多。可能操作的结果比现在要好。所以我建议大家在买卖股票前要明确是短线投机还是中线投资。短线和中线的选股方法和操作风格完全不同。短线成功的投资者都是围绕一些波动比较大的个股操作，把握其中的短线机会。中线成功的投资者是围绕一些价值低估的个股操作，一般不会轻易追高或追涨。
4、要学会放弃
盘面每天都有大幅上涨的股票，市场机会很多，所以在看盘的过程中，对于没有把握的市场机会，要学会放弃。下面介绍几种类型的股票需要放弃：没有价值没有成长性的股票要放弃：在选股过程中，通过综合判断，觉得某只股票成长性不高，没有价值。后来这只股票开始上涨，这时有部分投资者推翻自己的研判去买进，如果后市股价下跌，又认识到该股确实没有价值，确实没有成长性，最后不得不割肉出局。所以对于没有价值没有成长性的股票要选择放弃。
没有在第一时间买进的股票要放弃：如果一只股票在开始放量拉升时没有在第一时间买进，连续拉升了好几天，才被大家发现并被推荐，这时应该选择放弃。因为连续拉升后一般都会出现回调，运气好调整一星期，运气不好调整一个月，这时是割肉还是守仓难以抉择，有时会在调整一段时间后割肉，这样几次下来很难从中赚钱。量能指标较差的股票要放弃。有些股票图形好像有潜力，但量能指标较差，此时我们要相信量能指标，千万不要被股价的走势所欺骗，因为没有量能的配合，股价很难大幅上涨。
公开媒体推荐的股票要放弃。股票市场是少数人赚钱多数人亏钱的市场，大多数投资者都关注的股票很难成为好股票。主要考虑两个方面：一是公开媒体多关注涨得好的股票，这样可以宣传自己的实力。二是公开媒体推荐的股票，往往推荐当日是放大量的大阳线，随后多是短期头部，风险比较大。所以对公开媒体推荐的股票要放弃。
5、在趋势面前不要抱有侥幸心理要顺势而为
大家都知道：顺势而为，在股票投资中可收到事半功倍的效果，要是逆势操作，就常常吃力不讨好。翻阅股市历史的K线图，不难发现股票的K线图一旦形成上升趋势，股价易涨难跌，顺势做多的机会大于风险，相反股价一旦形成下跌趋势，股价易跌难涨，风险大于机会。因为股价走势的形成，需要很多因素促成，一旦趋势形成，很多投资者进行相应方向的操作，股价的走势很难随个别投资者的意愿而转移。
所以大家在趋势面前不要抱有侥幸心理，要顺势而为。顺应趋势操作，不仅要看日线趋势，更要看月线或周线趋势。因为主力在拉升前多会洗盘，主力可以用日K线趋势将一般投资者振仓出局，但一般不会用月K线或周线趋势将投资者洗出局，主要是资金用周线月线趋势洗盘，时间较长，成本较高。目前大盘周K线出现阴包阳，所以操作上仍需谨慎。
大家在顺应K线趋势的同时，还要顺应政策的趋势。通过管理层通过政策导向把握市场机会和回避市场风险，大盘在千点附近震荡整理时，新股暂停发行，同时国家出台多条利好消息，其中有两周出台近10条利好，随后股价企稳回升。近期随着大盘的连续上涨，管理层发行新股的节奏明显加快，下周大盘出现五只新股集中发行，根据这些市场经验，我们成功回避了大盘昨日大幅下跌的风险。目前高位出现大阴线，趋势偏弱，建议投资者在趋势面前不要抱有侥幸心理要顺势而为。择机中线继续减仓，等待趋势明朗后再考虑参与。
